在e租寶非法集資案件中，遍布全國31個省市區、90萬受害投資人、500億非法集資，95%的假項目，200余臺數據服務器、1200余冊犯罪證據材料，如此數字可見這個案件之大。

其一，遍布全國31個省市區、90萬受害投資人、500億非法集資

e租寶成立于2014年2月25日，注冊資本1億元的公司，平臺從事互聯網理財業務，平臺產品收益率在9%-14.6%之間，高于各大銀行的理財收益。在短短不到兩年間，目前平臺數據顯示交易量已經突破730億，投資人數90萬。

e租寶的宣傳口號之一，就是“1元起投，隨時贖回，高收益低風險。”許多投資人表示，他們就是聽信了e租寶保本保息、靈活支取的承諾才上當受騙的。e租寶共推出過6款產品，預期年化收益率在9%至14.6%之間，遠高于一般銀行理財產品的收益率。e租寶的推銷人員在宣傳時稱，e租寶產品保本保息，哪怕投資的公司失敗了，錢還是照樣有。

根據警方的初步查明，“e租寶”實際吸收資金500余億元，涉及投資人約90萬名。

其二，95%的假項目

e租寶對外宣稱，其經營模式是由集團下屬的融資租賃公司與項目公司簽訂協議，然后在e租寶平臺上以債權轉讓的形式發標融資;融到資金后，項目公司向租賃公司支付租金，租賃公司則向投資人支付收益和本金。

根據e租寶實際控股人的闡述，“據我所知，e租寶上95%的項目都是假的。”安徽鈺誠融資租賃有限公司風險控制部總監雍磊稱，丁寧指使專人，用融資金額的1.5%-2%向企業買來信息，他所在的部門就負責把這些企業信息填入準備好的合同里，制成虛假的項目在e租寶平臺上線。為了讓投資人增強投資信心，他們還采用了更改企業注冊金等方式包裝項目。

昔日的鈺誠國際控股集團總裁張敏在看守所說道：“e租寶就是一個徹頭徹尾的龐氏騙局。”所謂龐氏騙局，就是拆東墻補西墻，用新的投資人的錢向老的投資人支付利息和短期回報，以制造賺錢的假象，騙取更多的投資。

然而，e租寶從一開始就是一場“空手套白狼”的騙局，其所謂的融資租賃項目根本名不副實。辦案民警介紹，在目前警方已查證的207家承租公司中，只有1家與鈺誠租賃發生了真實的業務。

不僅項目是假的，e租寶的擔保方也是假的，是鈺誠集團直接控制的公司，屬關聯關系。

投資人錢還拿得回來嗎?

不知道關注達人哥的有沒有e租寶投資人，相信大部分投資者比起看到丁寧張敏的宣判結果，更關注自己的錢能不能拿回來。

尤其是一些老年投資人，棺材本都賠里面了……

首先啥時候賠呢?

之前曾有一份內部留出的文件顯示，賠償工作將于下半年展開，現在已經是2017年9月，審理結案后應該快了。

隨便舉幾個例子：其次，賠多少?按照以往涉事平臺的經驗，投資人平均只能拿到40%左右的本金，歷時12個以上。

1、東方創投：投資人本金還剩48.7%，歷時9個月

東方創投，2013年6月成立，2013年10月即宣布停止提現。同年11月，東方創投負責人鄧亮和線李澤明相繼自首。2014年7月15日，東方創投案以“非法吸收公眾存款罪”結案。

東方創投因平臺實際控制人自首，審理時間相對較短，歷時約為9個月。

結果：該平臺吸收投資者資金共1.26億，其中已兌付7471.96萬，實際未歸還投資人本金5250.32萬。在目前查明的犯罪所得中，已有2200萬元的購房款和318.2萬元的李澤明的個人銀行卡存款遭到法院凍結，總計2518.2萬元，占未歸還投資人本金的48.7%。

2、銅都貸：按12.3%的比例退賠，歷時14個月

銅都貸于2013年5月上線，2013年11月2日僅運行半年，平臺因為資金鏈告急而被警方介入調查。2015年1月14日，銅都貸非法吸收公眾存款一案開庭審理。

結果：2015年12月22日，安徽銅陵銅官山區人民法院正式公告披露，銅陵蘇信投資管理有限公司、陳玉根、吳曉軍等涉案人員應退賠1682名受害人近1億元的經濟損失。截止目前，可執行退賠總金額約為1200萬元左右。

按照法院規定，所有受害人均按約12.3%的比例退賠。每個受害人的退賠比例乘以自身經濟損失總金額即為每個受害人本次的退賠數額。法院方面在公告中也附上了詳細的“受害人退賠表”。

3、樂網貸：投資人本金還剩70%，歷時22個月

2013年5月至11月，樂網貸發布虛假借款標，以高額回報為誘餌，非法向社會公眾吸收資金，涉及全國30個省市1000余人，涉案金額1億余元，造成損失約3000萬元。2015年9月28日，萊蕪樂網貸案在萊蕪市萊城區法院有了一審判決結果，歷時22個月。

結果：萊蕪萬順商務咨詢有限公司被判非法吸收公眾存款罪，判處罰金30萬元。公司實際控制人康剛因非法吸收公眾存款罪被判處6年6個月有期徒刑，并處罰金20萬元。樂網貸公關韓陽因非法吸收公眾存款罪被判處2年有期徒刑，并處罰金4萬元。萊蕪萬順商務咨詢有限公司被責令退還投資人1988萬元，占比約70%。

看到這大家也明白了，這追回的錢會按比例退還的，不會有陰謀論者說的充公之類的。

問題是這錢能追回來多少，目前還不知道。

公安那邊說的是已追繳到部分資金、購買的公司股權，以及房產、機動車、黃金制品、玉石等財物。

雖然還不知道追繳到多少錢，達人哥都覺得不要抱太大希望，比例肯定不高。

首先，e租寶在人工費上就和上面的幾個例子不一樣，e租寶有10萬員工，工資出奇的高，整個集團拿著百萬級年薪的高管多達80人左右，僅2015年11月，鈺誠集團需發給員工的工資就有8億元。

多家電視臺、經濟學家、名人也分享了“騙局盛宴”

這是「一見財經」第十七篇原創文章

這場龐氏騙局與其說是上了e租寶的當，不如說是媒體、名人、經濟學家等合謀騙了大家。

昨天，e租寶案一審在北京宣判，26人因集資詐騙等獲刑，公司被罰款19億，主犯丁寧被判無期徒刑，處罰金1億。

此案是互聯網金融史上最大的集資詐騙案之一，共涉及用戶ID901294個，累計充值581.75億元，累計投資745.11億元。

其中約有15億元被實際控制人丁寧用于贈予妻子、情人、員工及個人揮霍。此外，多家電視臺、經濟學家、名人也分享了“騙局盛宴”。

丁氏發跡

一個年僅35歲的實際控制人，一家來自安徽蚌埠市的公司，如何培育出e租寶這個規模達700億的金融怪獸?

在e租寶出事之前，外界對丁寧的報道并不多，從少量信息中看，他算是“屌絲逆襲”的創業人物。

1999年，17歲的丁寧從安徽工貿職業學院休學，進入母親在蚌埠丁崗村建的一家鎖廠，當技術員和銷售員。

盡管起點不高，但此時丁寧大膽的行為方式，已初見端倪。他看廠子營收較少，就開通了網購業務，為廠子每年多創收近百萬。當時淘寶等購物平臺，才剛剛登上歷史舞臺。

6年后，他創立了自己第一家五金公司—鈺誠五金，文科出身的他，在看到化學行業一個新的技術風口后，居然親自研發，他還因此享有了安徽省科技專項津貼。

2007年7月，鈺誠五金、高俊俊(丁寧之妻)、丁延柏(丁寧之父)共同出資，成立了安徽濱湖機電新材料有限公司，丁延柏任法人，注冊資本2000萬元。

2011年，丁甸(丁寧之弟)又成立了鈺誠新材料科技有限公司，號稱是國家高新技術企業，注冊資本1000萬元。

鈺誠五金、安徽濱湖機電新材料有限公司和鈺誠新材料科技有限公司，是丁家早期設立的三家實業公司。

2012年丁氏家族開始涉足金融行業，鈺誠新材料、格蘭伍德進出口有限公司(法人為丁寧的堂弟丁未巍)、安徽鈺誠投資發展股份有限公司(法人為丁寧)共同出資組建安徽鈺誠融資租賃有限公司，注冊資本3000萬美元。

鈺誠融資租賃公司自稱是一家經營規模超過百億的大型融資租賃公司，是安徽規模最大的中外合資融資租賃公司。

鈺誠融資租賃是e租寶案件中非法金融活動中的關鍵一環。

2013年3月15日，丁家正式成立安徽鈺誠控股集團股份有限公司(以下簡稱鈺誠集團)，公司認繳注冊資本為50億元，實繳注冊資本1000萬元，法人代表高俊俊。丁寧、丁甸、丁延柏、宋淑俠、高俊俊均為自然人股東。

2014年7月鈺誠控股子公司e租寶注冊資本金1億元，總部位于北京。平臺主要提供以融資租賃債權交易為基礎的互聯網金融服務。

除了鈺誠集團下丁氏家族主要成員掌控的數家公司外，丁氏家族還控制著多家關聯公司。這些公司主要為e租寶提供融資租賃項目，在e租寶平臺上發布借款標的，籌集資金。

至此，丁氏的金融帝國就形成了。

龐氏騙局

經法院后來審理查明：徽鈺誠控股在不具有銀行業金融機構資質的前提下，通過“e租寶”、“芝麻金融”兩家互聯網金融平臺發布虛假的融資租賃債權項目及個人債權項目，包裝成若干理財產品進行銷售，并以承諾還本付息為誘餌對社會公開宣傳，向社會公眾非法吸納巨額資金。

其中，大部分集資款被用于返還集資本息、收購線下銷售公司等平臺運營支出，或用于違法犯罪活動被揮霍，造成大部分集資款損失。

此外，法院還查明鈺誠國際控股集團有限公司、丁寧等人犯走私貴重金屬罪、非法持有槍支罪、偷越國境罪的事實。

e 租寶成立之初就宣傳自己是“互聯網金融+融資租賃”、“融資與融物”相結合的典范，然而其實際經營模式與宣傳地經營模式大相徑庭。

為了和P2P網貸分開，e租寶宣傳自己采取全新的A2P(Asset to Peer)的經營模式。

這種模式是承租人向融資租賃公司提出服務申請，融資租賃公司審核企業資質，審核通過后與承租人簽訂融資租賃合同。

融資租賃公司向供貨商購買設備直租給承租人或者以售后回租的形式購買承租人設備再租給承租人。

在融資租賃公司獲得融資租賃債權后將已有的融資租賃債權，向e租寶提出轉讓申請，e租寶設計出不同收益率的產品，在其網貸平臺上發布項目信息進行銷售。

投資人通過e租寶對債權轉讓項目進行投資，融資租賃公司將債權轉讓給投資者，該筆項目即融資租賃債權轉讓過程即告完成。

債權轉讓完成后，承租人通過e租寶平臺向投資者定期還款，即承租人定期支付的租金。在租金支付完全后，承租人取得租賃設備的所有權。

根據e租寶的宣傳，在還款期間若發生違約，會有融資性擔保公司對債權轉讓項目中債權承擔連帶保證擔保，全額保證投資人的本息安全。

整個過程看似被設計的沒有任何漏洞，但本質上疑點重重，其實很多債權提供者都是鈺誠控股的關聯公司，投資者的錢最后通過這些公司進入了丁氏及高管的腰包。

據新華社報道，丁寧也證實了e租寶虛構項目的事實。為了讓e租寶有源源不斷的新項目上線，丁寧曾經指使下屬收購企業或者注冊空殼公司。

用融資金額的1.5%到2%購買企業信息填入準備好的合同，制成虛假項目在平臺上發售。辦案民警介紹在207家承租公司中，僅有1家公司與鈺誠融資租賃公司發生了真實的業務。

為了取得投資人的信任，e租寶還采取了更改企業注冊資本等方式為融資企業包裝，這也是許多在e租寶平臺上融資的企業都有融資前，注冊資本變更的原因。

e租寶虛構融資項目的典型案例是2015年6月9日發布一個的融資項目。融資項目的借款方為“深圳市隆金佳利科技有限公司”，借款金額為6300萬元。

根據企業的工商信息顯示，公司成立于2014年11月7日，成立之初注冊資本僅為50萬元。2015年5月8日將注冊資本變更為3000萬元，然而根據工商部門的實地查證卻并沒有此公司的存在。

在巨額的“非吸”資金中，除了一部分用于還本付息外，“鈺誠系”將相當一部分被用于個人揮霍、維持公司的巨額運行成本……

經多份供述顯示，丁寧與數名集團女高管關系密切，僅對張敏一人，丁寧除了向其贈送價值1.3億的新加坡別墅、價值1200萬的粉鉆戒指、豪華轎車、名表等禮物，還先后“獎勵”她5.5億元人民幣。

不僅如此，據張敏交代，整個集團拿著百萬級年薪的高管多達80人左右，僅2015年11月，鈺誠集團需發給員工的工資就有8億元。以丁寧的弟弟丁甸為例，他原本月薪1.8萬元，但調任北京后，月薪就飛漲到100萬元。

合伙包裝

在整個龐氏騙局中，很多機構和名人其實都起到了推波助瀾的作用，這里面有高校、經濟學家、知名媒體、明星……

只有高中學歷的丁寧后來成了合肥工業大學、安徽財經大學碩士生導師，這些頭銜地取得憑借的是其公司與高校之間的合作關系。

2014年以來，e租寶更是不吝重金打造張敏“互聯網金融業第一美女總裁”的形象，在短短幾個月內，張敏就登上了央視一套、二套以及新聞頻道，北京衛視、安徽衛視，高鐵、地鐵、公交等各類媒體。

2015年4月份后，e租寶拉開了品牌推廣的大戲。根據中金網資料顯示，e租寶在央視投放廣告費3102萬元，北京衛視2454萬元，江蘇衛視1440萬元，東方衛視1479萬元，天津衛視1440萬元，總計9915萬元。如果再加上湖南衛視、浙江衛視、安徽衛視，預計至少每家1500萬元。

e 租寶在電視媒體、財經媒體、戶外媒體、網絡媒體等，進行鋪天蓋地的廣告宣傳，誤導不明真相的投資者陷入e租寶精心編織地“財富謊言”中。

除了媒體，還有一些國家事業單位和媒體給e租寶頒獎。

2014年10月，e租寶通過了由國家工信部、整規辦、國資委聯合中國電子商務協會共同組建的專家委員會的百萬企業誠信網站認證，榮獲“中國互聯網誠信示范企業”榮譽稱號。

2015年8月，e租寶折桂“金貝獎”榮獲“2015最具增長潛力互聯網金融機構”稱號，頒獎機構:21世紀經濟報道。

2015年6月7日，《福布斯》中文版聯合互聯網金融千人會發布了“中國互聯網金融50”榜單。e租寶以A2P領先優勢入圍榜單。

2015年9月16日，在由中國新聞社和《中國新聞周刊》主辦的“互聯網金融創新與責任——2015金融中國峰會”上， e租寶獲頒“2015最具責任感互聯網金融企業”

除了機構，還有知名經濟學家、協會領導。

溫元凱也是中國改革風云人物之一，他就出任過鈺誠集團、鈺誠云商資產管理有限公司執行監事。

還有某現任北京市網貸行業協會秘書長，也利用身份為e租寶站過臺。

更不可思議的是，某些地方政府領導人也為e租寶站臺。

e租寶的安徽蚌埠，豪華氣派的大樓就是租的當地檢察院的大樓。e租寶一出事，政府馬上就拆除了所有標記。

所以，配合著央視、各大衛視、高鐵等廣告攻勢，線下的大媽、大爺就被這樣的團隊相繼攻克了。